লাভের অঙ্কে SBI Small Cap Fund Direct Growth কতটা নিরাপদ? কী বলছেন বিশেষজ্ঞরা?

বিগত কয়েক বছরে অন্যান্য ক্ষেত্রে বিনিয়োগের পাশাপাশি মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগেরও অনেকটাই ঝোঁক বেড়েছে আম-আদমির। তবে বিশেষজ্ঞরা সর্বদাই বলছেন, কোনও ফান্ডে বিনিয়োগ শুরু করার আগে অবশ্যই সেই ফান্ডের রিটার্নের দিকে নজর দিতে। রিটার্নকে শুরুতেই তার বেঞ্চমার্কের সঙ্গে তুলনা করে দেখে নিন। যদি বেঞ্চমার্কের থেকে বেশি রিটার্ন দিচ্ছে তাহলে সেই ফান্ডকে ভাল বলে ধরা হয়। একইসঙ্গে ওই ফান্ডের ফান্ড ম্যানেজারের ট্র্যাক রেকর্ড দেখার পাশাপাশি ফান্ডটির সাম্প্রতিক অতীতের দিকেও নজর দিতে হবে। মোটের উপর বিগত কয়েক বছরে কেমন পারফর্ম করেছে তা দেখে নিতে হবে। বাজারে অসংখ্য মিউচুয়াল ফান্ডের সঙ্গেই সমানে সমানে টেক্কা দিয়ে চলছে স্টেট ব্যাঙ্ক অব ইন্ডিয়ার বেশ কিছু মিউচুয়াল ফান্ড। বিশেষজ্ঞরা বলছেন, এই ফান্ডগুলিতে বিনিয়োগ করলে অচিরেই মিলতে পারে ভাল লাভ। চর্চায় রয়েছে SBI Small Cap Fund Direct Growth. 

এই স্মল ক্যাপ ফান্ডটি আদপে সেই সব সংস্থায় বিনিয়োগ করে থাকে যেগুলির মার্কেট ক্যাপিটালাইজেশন ৫ হাজার কোটির কম। বাজারে দুই ধরনের প্ল্যান রয়েছে। ডাইরেক্ট প্ল্যান ও রেগুলার প্ল্যান। এটি আদপে একটি ডাইরেক্ট প্ল্যান। এটি থেকে সরসরি কোনও এএমসিতে বিনিয়োগ করা হয়। অন্যদিকে রেগুলার প্ল্যানের ক্ষেত্রে আপনার বিনিয়োগ কোনও ডিস্ট্রিবিউটর, ব্রোকার বা কোনও ব্রোকারের মাধ্যমে হয়ে থাকে। যাতে ডিস্ট্রিবিউশন ফি এর নামে কিছু কমিশন কাটা হয়। যা ব্রোকারেজ চার্জ হিসাবে পরিচত। সে কারণেই ডাইরেক্ট গ্রোথ প্ল্যানের থেকে এর দাম কিছুটা বেশি হয়। 

হিসাব বলছে, এই ফান্ডটি প্রথম বছরে ২০.৬৪ শতাংশ রিটার্ন দিয়েছে। এদিকে এক বছরে এর বেঞ্চমার্ক ছিল ৩৩.৭২ শতাংশ। তিন বছরে এই ফান্ডটি ২৮.৬১ শতাংশ রিটার্ন দিয়েছে। এই সময়ে বেঞ্চ মার্ক দাঁড়িয়েছে ৩২.৫৩ শতাংশ। এই দুই ক্ষেত্রেই স্টকটি তার বেঞ্চ মার্ককে পার করতে পারেনি। কিন্তু, ৫, ৭, ১০ বছরের হিসাব দেখলে কিন্তু ছবিটা বদলাচ্ছে। তিন ক্ষেত্রেই দেখা যাচ্ছে প্রতিবার যথাক্রমে ৩, ৫ ও ১০ শতাংশ পর্যন্ত ব্যবধানে বেঞ্চমার্কে টপকে গিয়েছে এই ফান্ডটির রিটার্ন। 

বিঃ দ্রঃ – এটি একটি শেয়ার বাজার এবং বিনিয়োগ সম্পর্কিত শিক্ষামূলক প্রতিবেদন। এই প্রতিবেদনের উদ্দেশ্য কখনই বিনিয়োগে উৎসাহিত করা বা মুনাফা কামানোর সহজ উপায় খুঁজে দেওয়া নয়। শেয়ার বাজারের বিভিন্ন বিষয় সম্পর্কে জানানোই এই প্রতিবেদনের অন্যতম লক্ষ্য। উল্লেখ্য, শেয়ার বাজারের বিনিয়োগ সর্বদাই ঝুঁকিুপূর্ণ।